日本半导体设备厂商业绩增长背后的原因是生成式AI用半导体的需求扩大。为了扩充使用生成式AI半导体的服务器等设备，微软将2024年7～9月的设备投资增加到了200亿美元，较上年同期增长80％。

结合此前的爆料，目前小米15 Ultra的影像规格基本清晰，采用后置徕卡四摄组合，包含5000万像素1英寸超大底主摄、5000万像素3X长焦、2亿像素5X长焦以及5000万像素超广角。

美国商务部已经给台积电发函，要求暂停中国大陆AI芯片企业的7nm及以下先进制程芯片的代工服务，重新审核认证客户身份（KYC）流程，扩大代工产品审查范围。 按照消息人士的说法，并非所有大陆IC设计公司从此以后都无法获得台积电的先进制程工艺支持 ...

特朗普赢得美国总统大选以来，标普500和道指都到达了创纪录高位。标普500指数突破6,000点、道指突破44,000点。Wilmington信托首席投资官表示，标普500指数在未来两个月可能攀升至6,500点左右。

在当前大模型浪潮下，算力成为了市场上的紧缺资源，国产GPU的发展因此受到了极大的关注。Allied Market Research预测，2019年全球GPU市场规模为197.5亿美元，预计到2027年将达到2008.5亿美元，2020年至2027年的复合年增长率为33.6%。国产GPU与英伟达、 AMD 等世界巨头差距明显，但在一些空白的细分领域或许有很大的“弯道超车”空间。

11月11日晚间，盛美上海发布公告称，45亿元定增申请获得上交所受理。根据Wind数据库显示，该方案是今年以来，最大预计募集资金的中国半导体行业定增方案，同时也是公司继2021年11月在科创板IPO后的再一次融资。

自2015年成立以来，Lilium凭借新颖的理念，迅速获得资本市场的关注，曾被视为飞行汽车领域的明星独角兽企业，并于2021 年通过SPAC方式在纳斯达克挂牌上市，估值达到33亿美元。 将时间拨回2015年，Lilium由四位慕尼黑工业大学的工程师和博士生创立。公司专注于开发电动垂直起降飞行器，致力于为人们提供快速、可持续且负担得起的空中交通解决方案。

根据路透社的报道，美国商务部通过直接信函通知台积电，要求其立即停止向中国客户供应7纳米以下制程的芯片，特别是用于AI芯片和 GPU 等领域的先进产品。这一禁令生效之快令人措手不及，11月11日开始就没有任何缓冲时间。消息人士指出，禁令的直接引爆点是 华为 公司被发现使用台积电制造的7纳米AI芯片，违反了美国针对华为的贸易限制。

2024年上半年，英特尔财报一溃千里，直接性亏损了19.9亿美元，创下了企业新纪录，可以说是裤衩子都赔掉了。受糟糕财报的影响，今年8月，正式宣布裁员计划： 拟削减超1.5万个工作岗位，裁员数量相当于员工总数的15%，大部分裁员工作将在2024年底前完成。

公司从 2024 年第一季度开始对报表再次调整，将数据中心及 AI 中分出了 Altera 的业务收入，以及英特尔的对外代工收入改写成了晶圆代工收入和内部业务抵消项。为了数据端的连续性，海豚君仍按原有业务结构来分析。 英特尔的客户端收入在 2024 年第三季度实现 73.3 亿美元，同比下滑 6.8%，略低于市场预期（74.6 亿美元），这也是公司本季度收入下滑的主因。 具体来看，本季度 ...

在10月份参与《乔·罗根体验》播客节目时，特朗普批评台湾窃取了美国的半导体产业，这一指责与他在7月份接受《彭博商业周刊》采访时所表达的观点相一致。 今年4月，美国政府宣布将向台积电和三星分别提供66亿美元和64亿美元的补助金，使它们成为《CHIPS法案》的主要受益者，仅次于 英特尔 ，后者获得了85亿美元的补助。

在当下收入占比六成的手机业务和市场早已天花板，而高通有苦于找不到第二曲线的情况下，AI PC故事的逐步落地和兑现。宏碁、华硕、戴尔、惠普、联想和 三星 将推出搭载骁龙X Plus 8核平台的设备也在三季度开始发售。这对于之前常期估值趴在10-20倍PE位置的而言，纯增量的AI PC是否会帮助公司迎来业绩和估值的戴维斯双击，海豚君充满期待。